上海市哲学社会科学规划办公室：2026沙特阿拉伯营商环境研究报告（16页）.pdf

核心结论速览。 沙特营商环境全球排名跃升至第13位：根据IMD《2026年世界竞争力年鉴》，沙特在全球70个最具竞争力的经济体中排名第13位，较上年提升4个位次，在G20中位列第3位，系中东地区排名最高的经济体。 2025年沙特GDP增速达4.5%：2026年第一季度延续增长态势，GDP同比增长3%。非石油产业合计占比已超过50%，表明经济多元化战略正稳步推进。 新《投资法》确立“投资自由”为普遍适用原则：2024年8月颁布、2025年2月生效，以负面清单管理替代原有正面清单，注册制替代许可制，外资审批须在10个工作日内完成。 沙特在5项营商环境指标位居全球第一：包括服务贸易出口增长、贸易条件、银行和金融服务对商业活动的支持、企业网络安全以及每千人互联网用户数。 区域总部计划提供30年企业所得税免税：外资跨国企业在利雅得设立中东区域总部，可享受30年企业所得税免税、放宽沙特籍员工配额、简化高管签证等激励政策。 沙特人口超3500万，35岁以下人口约占71%：年轻化程度高、数字化接受度高，正处在人口红利期，为跨境电商、数字金融、社交媒体等行业带来出海机遇。 本地化要求构成实质性准入门槛：LCGPA已公布强制本地产品采购清单（2024年覆盖16个行业1024项产品），2027年起政府管理咨询招标将要求企业层面本地化内容不低于30%。H2：宏观经济与营商环境跃升。经济多元化成效显著。自2016年发布“2030愿景”以来，沙特在摆脱对石油依赖、推动经济多元化方面取得显著进展。由于石油产量增加及非油经济持续扩张，2025年沙特GDP增速达到4.5%，较2024年有所提升。2026年第一季度延续增长态势，GDP同比增长3%。从产业结构看，对GDP贡献最大的行业分别是：原油和天然气占17.1%，政府类经济活动占14.0%，批发零售、餐饮和酒店业占12.3%，制造业（不含石油炼制）占11.1%，建筑与施工行业占8.0%。值得关注的是，制造业、建筑与施工、批发零售等非石油产业合计占比已超过50%，表明沙特经济多元化战略正稳步推进。营商环境排名持续跃升。根据IMD《2026年世界竞争力年鉴》，沙特在全球70个最具竞争力的经济体中排名第13位，较上年提升4个位次，在G20中位列第3位，排名居美国、中国之后，系中东地区排名最高的经济体。大公国际与清华大学一带一路战略研究院发布的《新金砖国家投资环境评价报告》认为，沙特投资环境处于良好水平，尤其在保护中小投资者、接通电力、产权登记、办理施工许可和开办企业等方面处于全球优势地位。沙特在四大核心指标上全面提升：经济表现、政府效率、营商效率和基础设施。17项分项指标跻身全球前三，其中5项位居全球第一——服务贸易出口增长、贸易条件、银行和金融服务对商业活动的支持、企业网络安全以及每千人互联网用户数。开办企业便利度排名全球第三，在G20国家中，ICT发展指数第1名，电子政务发展指数第2名，通信基础设施指数第2名。H2：法规体系重塑——从“审慎准入”到“制度型开放”。新《投资法》的制度创新。2024年8月，沙特颁布新《投资法》（皇家法令M/19号），于2025年2月生效，取代沿用了二十余年的《外国投资法》。新法确立了“投资自由”为普遍适用原则，外资准入从“正面清单”管理转向“负面清单”管理，以注册制替代许可制，并确立内外资平等待遇原则。外国投资者在满足排除清单管理要求的前提下，可通过注册制完成投资登记，投资部须在申请人完成全部注册要求之日起最多10个工作日内完成审批。这一变化将审批权限从自由裁量转向规则透明，大幅降低了企业的准入门槛和时间成本，标志着外资政策从“审慎准入”向“制度型开放”迈出重要一步。经济特区与保税区建设。2026年1月，沙特内阁批准吉赞经济特区、拉斯海尔经济特区、阿卜杜拉国王经济特区及云计算和信息技术区等四个经济特区的专属法规，草案于2026年4月23日发布并公开征求意见。草案引入了两种不同的保税区模式——中央保税区（CBZs）和专属保税区（DBZs），为投资者提供两种选择：一种是共享的、管理较为简单的设施，另一种是投资者专属的、运营更加灵活的区域。区域总部计划。沙特通过“区域总部计划”，即外资跨国企业在利雅得设立中东区域总部，可享受30年企业所得税免税、放宽沙特籍员工配额、简化高管签证等激励政策和“沙特化”制度等政策工具，引导外资向高附加值领域倾斜，提升本地化率和技术转移要求。H2：中企出海机遇——三大维度分析。机遇一：人口红利与地理优势。沙特人口超3500万，35岁以下人口约占71%，年轻化程度高、数字化接受度高，正在经历“全面网民化”阶段，处在人口红利期，这为跨境电商、智能家居与数码、数字金融、社交媒体等行业的出海带来机遇。沙特作为中东北非第一大经济体，GDP超1万亿美元，企业落地后可辐射海湾六国、北非、东非等超4亿消费者的广阔市场。机遇二：稳定的双边关系护持。中沙全面战略伙伴关系持续深化，正在由传统的“能源进口国”向“全产业链伙伴”转型。传统“沙特对华出口能源、中国对沙特出口轻工产品”的单一贸易结构正在深刻转变，双方合作已从货物贸易拓展至产业链、供应链、创新链的全方位融合。沙特阿美等巨头不仅保障中国的战略能源储备，更积极联合中国石化、丝路基金等在华投资炼化一体化基地；中国能建、中国电建则积极向沙特提供光伏、绿氢和特高压电网等技术解决方案。中国在智能建造、高速铁路（如麦加-麦地那高铁）及模块化建筑技术的优势，为中企出海提供了很好的技术基础。机遇三：外资准入放宽。新《投资法》确立了“投资自由”为普遍适用原则，外资准入从“正面清单”管理转向“负面清单”管理。审批时限大幅缩短，投资部须在申请人完成全部注册要求之日起最多10个工作日内完成审批。这大幅降低了企业的准入门槛和时间成本。H2：中企出海面临的三大挑战。挑战一：本地化要求构成实质性准入门槛。本地化制度由本地化与政府采购局（LCGPA）主导实施，评估范围涵盖劳动力、商品和服务、资产折旧及人才能力建设四大维度。在政府招标与采购项目中，投标企业须在投标阶段提交经审计的本地含量证书，证明满足最低本地含量门槛，否则可能被取消投标资格。LCGPA已公布强制本地产品采购清单（2024年覆盖16个行业1024项产品），对列入清单的产品和服务，政府项目必须优先采购沙特境内产品。2026年4月，LCGPA宣布，自2027年起，政府管理咨询招标（达到规定金额）将要求企业层面达到不低于30%的本地化内容，并对IT服务招标引入本地化内容加权评分机制。挑战二：“沙特化”制度制约用工灵活度。“沙特化”制度将企业依据沙特籍员工占比划分为五个等级（红、低绿、中绿、高绿、白金）。2025年11月至2026年4月，沙特启动了为期三年的新一轮“沙特化”周期。核心计算公式保持不变，但决定比例的“c值”在大多数行业中上调，等级区间阈值相应提高。各行业“沙特化”率要求： 医疗保健：医院药房企业65%，药房企业55%，社区医院和医疗中心35%，牙科诊所自2026年底起55%（最低月薪9,000里亚尔）。 医学实验室：70%。 工程行业：46类拥有5名以上员工的企业“沙特化”率30%（最低月薪8,000里亚尔）。 会计：5名以上会计师机构从2025年10月起40%，每年增长10%，到2028年10月要求70%。 采购和供应链：拥有3名以上员工单位的12个采购相关岗位占比70%（2025年11月30日生效）。 市场营销：拥有3名及以上单位比例60%（最低月薪5,500里亚尔，2026年4月实施）。 销售：拥有3名及以上单位比例60%（2026年4月起生效）。挑战三：文化差异带来的用工挑战。沙特是典型的阿拉伯国家，以伊斯兰教为国教。根据沙特劳动法，沙特籍员工工作日需进行5次礼拜，每次约30分钟；斋月期间，穆斯林员工每日工时依法缩短，企业需合理调整生产节奏和项目进度安排。企业必须为员工提供合适的祈祷场所。斋月期间，白天不得在公开场合饮食、饮水。阿拉伯语为沙特的官方语言，政府文件、法律文本、合同附件、政府平台、与供应商沟通通常都使用阿拉伯语。中企在工程交付、商务接待、劳工管理中应充分尊重当地宗教习俗和文化传统，充分预留文化适应弹性，并借助当地专业律所和咨询机构，妥善处理法律和税务摩擦。H2：未来展望与战略启示。沙特营商环境的演变正经历深刻的范式转型——从依赖石油的封闭型经济，迈向以“2030愿景”为驱动的开放型、多元化经济体。当前，沙特已不再满足于做能源出口导向的市场，而是通过“负面清单”管理、内外资平等待遇、严格的本地化与技术转移要求、以及“区域性总部计划”，主动构建一个更具韧性、竞争力和国际规则接轨的经济生态。中国企业须将合规与本地化、技术创新与人才培养、官方政策红利纳入系统性战略框架，走本地化、精细化、合规化的长期主义路线，推动中沙投资合作迈向高质量、可持续的新阶段。延伸阅读。以上为报告核心趋势分析，如需获取完整报告详细数据及全部内容，请访问下载页下载完整PDF报告。FAQ。问：沙特营商环境在全球排名如何？答：根据IMD《2026年世界竞争力年鉴》，沙特在全球70个最具竞争力的经济体中排名第13位，较上年提升4个位次，在G20中位列第3位，系中东地区排名最高的经济体。问：沙特新《投资法》有哪些主要变化？答：新《投资法》以负面清单管理替代正面清单，注册制替代许可制，确立内外资平等待遇原则，外资审批须在10个工作日内完成，标志着外资政策从“审慎准入”向“制度型开放”转变。问：中企在沙特面临的主要挑战是什么？答：三大挑战：本地化要求（政府项目须满足最低本地含量门槛，“沙特化”制度制约用工灵活度（各行业有具体本地员工比例要求），文化差异（宗教习俗、语言障碍）。问：沙特“区域总部计划”提供什么优惠政策？答：外资跨国企业在利雅得设立中东区域总部，可享受30年企业所得税免税、放宽沙特籍员工配额、简化高管签证等激励政策。问：沙特的人口结构对出海企业有何意义？答：沙特人口超3500万，35岁以下人口约占71%，年轻化程度高、数字化接受度高，正处在人口红利期，为跨境电商、数字金融、社交媒体等行业带来出海机遇。数据来源说明。本报告数据来源于上海社会科学院信息研究所《沙特阿拉伯营商环境研究报告》（2026年7月2日），上海市哲学社会科学规划办公室“区域国别研究报告”系列。补充数据来源包括瑞士洛桑国际管理学院（IMD）《2026年世界竞争力年鉴》、大公国际与清华大学一带一路战略研究院《新金砖国家投资环境评价报告》等。