中国银行：全球跨境支付特征、问题及前景报告（2022）（13页）.pdf

1、全球跨境支付特征、问题及前景中银研究产品系列经济金融展望季报中银调研宏观观察银行业观察人民币国际化观察国别/地区观察作者：吕昊旻中国银行研究院赵雪情中国银行研究院电话：010-66594016签发人：陈卫东审稿：钟红边卫红联系人：吕昊旻电话：010-66594016对外公开全辖传阅内参材料2022 年 2 月 21 日2022 年第 5 期（总第 120 期）全球跨境支付特征、问题及前景*跨境支付是国际贸易和经济活动的核心。近年来，受逆全球化浪潮兴起、数字技术发展以及疫情冲击等多重因素叠加影响，代理银行数量呈现减少态势，全球跨境支付市场规模、结构特征、支付模式正悄然发生变化。与此同时，跨境支付

2、面临着成本高、速度慢、访问受限和透明度不足的现实挑战。在此背景下，构建更快、更便宜、更透明和更具包容性的跨境支付成为世界各国和国际支付和市场基础设施委员会（CPMI）的发展目标和共同愿景。研究院2022 年 2 月 21 日2022 年第 5 期（总第 120 期）跨境支付是国际贸易和经济活动的核心。近年来，受逆全球化浪潮兴起、数字技术发展以及疫情冲击等多重因素叠加影响，代理银行数量呈现减少态势，全球跨境支付市场规模、结构特征、支付模式正悄然发生变化。与此同时，跨境支付面临着成本高、速度慢、访问受限和透明度不足的现实挑战。在此背景下，构建更快、更便宜、更透明和更具包容性的跨境支付成为世界各国和

3、国际支付和市场基础设施委员会（CPMI）的发展目标和共同愿景。一、全球跨境支付变化特征纵观全球跨境支付历史演变过程，其发展与国际产业分工及国际交往活动紧密相关，经历了早期的国际间跨境支付、电子转账跨境支付、第三方跨境支付等三个阶段。近年来，在国际经贸格局变动、新冠疫情冲击以及数字技术快速发展背景下，全球跨境支付呈现五个方面的特征。（一）全球跨境支付规模持续增长，北美和亚洲地区活跃度最高跨境支付是国家或地区之间因国际贸易、国际投资以及其他方面经济活动，借助一定的结算工具和支付系统实现资金跨国和跨地区转移的行为。从规模看，全球跨境支付市场规模保持稳定增长态势。根据国际清算银行（BIS）统计，201

4、9 年，全球跨境支付资金规模超过 29 万亿美元，预计 2022 年将达到 39 万亿美元。其中，跨境支付业务利润同步保持增长趋势，波士顿咨询集团2021 年全球支付报告显示，2020 年全球支付行业收入总额达到 1.9 万亿美元，预计 2020 年至 2030 年保持 7.3%的增速，并于 2030 年达到 2.9 万亿美元。从区域看，北美和亚洲之间的跨境支付活跃度最高，美国仍在全球支付清算体系中占据重要作用。2015 年以来，全球跨境支付的资金流动主要集中于北美、亚洲和欧洲之间，尤其是美国与亚洲地区（图 1）。其中，在亚洲地区，中国已成为仅次于美国和欧元区的全球跨境支付第三大市场。图 1：

5、全球跨境支付市场规模的区域分布资料来源：Deutsche Bundesbank，SWIFT Watch（二）以批发支付为主体，但零售支付增长较快资金的跨境支付通过支付系统实现，支付系统是资金转移的一套工具、程序和规则。根据支付类型，跨境支付系统分为批发支付（Wholesale Payments）和零售支付（Retail Payments）。长期以来，大额批发支付依托于跨境支付结算系统，主要在银行、金融市场基础设施和其他金融机构之间使用，是全球跨境支付的主流。其中，环球同业银行金融电讯协会（SWIFT）是全球跨境金融信息传输最主要的通信通道和不可或缺的金融基础设施，目前已连接全球 215 个国家

6、、1 万多家金融机构，同时还连接全球200 多个本地金融基础设施，欧元、英镑、澳大利亚元、港元、新加坡元等主要货币清算系统均依托 SWIFT 网络构建。纽约清算所银行同业支付系统（CHIPS）是跨境美元支付清算体系最核心的基础设施，承担了全球 95%的美元跨境支付。欧洲、俄罗斯和中国均建立了跨境支付体系，如欧洲 INSTEX 机制、俄罗斯金融信息传输系统（SPFS）、人民币跨境支付系统（CIPS）等。但随着跨国供应链的广泛发展，境外旅游、海外留学和移民的增长，跨境零售支付的用户群体日益庞大，普通消费者正在成为跨境支付的新生力量。其中，旅行和汇款的大规模增长导致对跨境零售支付服务不断上升的需求。