基础化工行业中国化工新时代系列报告之新能源化工材料：新能源产业步入快车道化工材料迎来发展新动能-210818（23页）.pdf

1、需求高增长下，供给端反应迅速，行业龙头纷纷投资建设产能扩建项目，整个行业呈现向龙头企业靠拢集中的趋势。目前国内的主要生产企业有天赐材料、新宙邦、江苏国泰、东莞杉杉、天津金牛、赛纬电子等，国外的主要生产企业由日本的三菱宇部、中央硝子和韩国的 Panax 等。2020 年国内锂离子电池电解液产能约 30 万吨/年，出货量为 18.3 万吨，市场集中度较前几年有所提升，主要由于国内动力电池供应环节集中度提升，其供应商主要为各供应环节龙头企业，从而导致电解液销售端趋于集中化。在下游动力电池需求快速提升的形势下，国内各电解液生产商均开始布局新产能的建设天赐材料、新宙邦、杉杉股份、江苏国泰、珠海赛纬、香河

2、昆仑、广东金光等公司陆续宣布投资建设不同年产量的电解液产能，中华蓝天与北化集团共同出资成立河北中蓝华腾新能源材料有限公司，主营锂电池电解液业务。同时，市场中不断地涌现新公司，为行业注入发展新动力，进一步加大锂离子电池电解液市场竞争。据我们统计，2021-2025 年，国内电解液产能将新增 62.8 万吨，2025 年国内电解液产能将达到 92 万吨，供需仍处于严重偏紧的状态。六氟磷酸锂六氟磷酸锂(分子式 LiPF6，简写为 6F)，是锂电池电解液最重要的组成材料之一。其上游的主要原材料为氢氟酸、碳酸锂和五氯化磷，下游则用于锂电池电解液的生产，其成本占电解液成本的约 40%-70%不等，最终应用于消费电子、动力电池、储能等领域。由于六氟磷酸锂合成难度较高，整个生产过程涉及高低温、无水无氧操作、高纯精制，拥有较高的技术壁垒，故早期其生产工艺一直被日本瑞星化工、森田化学和关东电化所垄断。1999 年，天津化工研究设计院研发出中试路线，2005年天津金牛将六氟磷酸锂产业化，2010 年， 多氟多实现了六氟磷酸锂的工艺流程全面突破，完全实现自主量产。现阶段，六氟磷酸锂的合成方法主要有气固反应法、氟化氢溶剂法、有机溶剂法、离子交换法。其中氟化氢溶剂法是目前国内应用最为广泛的六氟磷酸锂制备方法。