瑞贝卡招股说明书.PDF

1、河南瑞贝卡发制品股份有限公司首次公开发行 A 股网上路演推介公告经中国证券监督管理委员会证监发行字200362 号文核准，河南瑞贝卡发制品股份有限公司将于 2003 年 6 月 25 日采用全部向二级市场投资者定价配售方式首次公开发行股票 2400 万股，发行价格 10.40 元/股。根据中国证券监督管理委员会关于新股发行公司通过互联网进行公司推介的通知，为了便于投资者了解发行人的基本情况、发展前景和本次发行的有关安排，发行人和主承销商中信证券股份有限公司将就本次发行举行网上路演。1、路演时间：2003 年 6 月 24日（星期二）14:0018:002、路演网站：全景网（网址：http:/）

2、3、参加人员：河南瑞贝卡发制品股份有限公司董事会、管理层主要成员，主承销商中信证券股份有限公司有关领导及项目组成员。本次发行的招股说明书摘要于 2003 年 6 月 20 日刊登于中国证券报、上海证券报、证券时报及证券日报上。敬请广大投资者关注。河南瑞贝卡发制品股份有限公司二三年六年二十日 河南瑞贝卡发制品股份有限公司许昌市文峰南路 2 8 8 号首次公开发行股票招股说明书主承销商中信证券股份有限公司深圳市罗湖区湖贝路 1 0 3 0 号河南瑞贝卡发制品股份有限公司首次公开发行股票申请文件 招股说明书1-1-1 河南瑞贝卡发制品股份有限公司招股说明书 发行股票类型：人民币普通股 发行数量：24

3、,000,000 股 单位：人民币元单位面值发行价格发行费用募集资金每股1.0010.400.489.92合计24,000,000249,600,00011,430,000238,170,000 发行方式：向二级市场投资者定价配售发行 发行日期：2003 年 6 月 25 日 主承销商：中信证券股份有限公司声 明发行人董事会已批准本招股说明书及其摘要，全体董事承诺其中不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书及其摘要中财务会计报告真实、完整。中国证监会、其他政府机关对本次发行所做的任

4、何决定或意见，均不表明其对发行人股票的价值或投资者收益的实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据证券法等的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。投资者若对本招股说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、专业会计师或其他专业顾问。特别风险提示 1、大股东控制及关联方共同控制风险。本次发行前许昌县发制品总厂持有本公司 80%的股份，发行后仍处于绝对控股地位。许昌县发制品总厂系个人独资企业，投资人郑有全为本公司董事长，与本公司股东郑桂花（现任本公司董事、副总经理）及本公司总经理郑有志为近亲属。许昌县

5、发制品总厂等关联方可以通过直接干预、行使投票权或其他方式对本公司的经营决策、人事等方面进行控制，形成大股东控河南瑞贝卡发制品股份有限公司首次公开发行股票申请文件 招股说明书1-1-2 制及关联方共同控制风险。2、存货金额较大、周转率低的风险。近三年公司存货期末余额分别为 13,126万元、14,766 万元和 19,357 万元，呈不断上升趋势，存货占同期流动资产的比例分别较高，分别为 65.91%、65.51%和 65.48%，存货周转率分别为 1.90、1.89 和 1.86，存货周转率较低。3、依赖出口市场风险。公司产品以出口为主，近三年公司出口销售收入占主营业务收入的比例分别为 98.

6、7%、99.4%和 99.3%，国际市场依存度很高，若我国出口政策发生重大变化、我国与主要进口国之间发生重大贸易争端、进口国的贸易政策发生变化、经济形势恶化等情况，都会影响到公司出口业务。4、经营性现金流量不足风险。公司 2001 年度和 2002 年度经营活动产生的现金净流量净额分别为-683 万元和 90 万元，存在经营性现金流量不足的风险。5、应收账款余额较大及回收的风险。由于生产规模扩大、销售收入增加等原因，公司应收账款余额较大。截至 2002 年 12 月 31 日，公司应收账款余额为 6,183 万元，其中部分采用托收结算方式，由于托收结算为商业信用，该应收账款回收存在较大的风险。