2021年铬产业链结构及供需状况分析报告（25页）.pdf

1、2020 年国内铬铁产量同比下降。根据铁合金在线统计 2020 年全国高碳铬铁总产量569.13 万吨，同比减少5.53%(2019 年总产量 602.45 万吨)。2020 年全国低微碳铬铁产量共计 53.75 万吨，同比降低 1.8 万吨，降幅 3.24%，(2019 年总产量55.55 万吨)。国内铬铁产业集中度整体较低：2020 年产量排名前十企业累计高碳铬铁产量为 314.37万吨，占总产量 55.24%。整体看产业集中度较低。2020 年国内铬铁生产企业盈利偏低，产能利用率较低。根据mysteel 调研，2020 年6-12月北方地区铬铁生产企业平均毛利 320 元/吨，南方地区铬

2、铁生产企业平均毛利 50 元/吨;整体来看铬铁生产企业处在盈亏平衡附近;受铬铁生产企业盈利能力偏低的影响，国内铬铁企业开工大幅下降，产能利用率偏低只有45%。2020 年国内铬铁进口小幅增长。2020 年我国进口铬铁307 万吨，同比0.4%;出口铬铁5.5 万吨，同比 68.3%。从进口产品类别来看，主要以高碳铬铁为主，2020 年高碳铬铁占比100%。从进口国别来看，2020 年从南非进口 165 万吨，占比54%;从哈萨克斯坦进口 87.4万吨，占比28.5%;从印度进口33.7 万吨，占比 11%;从津巴布韦进口11 万吨，占比3.4%。 2004 年-2020 年铬铁进口复合增速 1

3、5.33%，超出铬矿进口复合增速 12.6%的水平，整体来看，铬铁进口增长势头超出铬矿，也反映了我国对铬系列产品进口结构的变化。海外矿山巨头同时也是铬铁的重要生产企业。目前海外重要的铬矿巨头，均在产业链有延伸布局，欧亚资源在哈萨克斯坦拥有 2 个冶炼厂，产能规模在 200 万吨;嘉能可在南非有六个冶炼厂，产能规模约240 万吨;萨曼可在南非有3 个冶炼厂，产能规模约 100 万吨。近年国内铬铁企业与海外铬铁企业的成本优势在逐步缩小。铬铁的主要成本由原材料、动力和劳动力成本构成，其中原料成本占据 60-80%，燃料焦炭成本占据4-6%，电力成本占据15-20%。近年国内铬铁企业与海外企业的成本优势在逐步缩小。